" 삼양엔씨켐 공모주 청약 1월 16일 ~ 1월 17일 시작 "
삼양엔씨켐의 공모주가 수요예측에서 엄청난 흥행을 기록했다는 소식, 들으셨나요? 2,242개의 기관이 참여하면서 큰 관심을 끌었고, 이 기업의 성장 가능성에 대한 긍정적인 평가가 쏟아졌습니다. 이제, 그 이유와 함께 더 자세히 알아보겠습니다!
1. 공모주 일정
" 1월 16일 목요일 시작 ~ 잘봐 "
삼양엔씨켐은 25년 1월 16일 ~ 17일 양일간 공모주 청약을 진행할 예정하며, 상장일은 2월 3일 월요일입니다.
| 종목명 | 삼양엔씨켐 (482630) |
| 수요예측일 | 25년 01월 10일 (금) |
| 공모청약일 | 25년 01월 16일 (목) 25년 01월 17일 (금) |
| 환불일 | 25년 01월 21일 (화) |
| 상장일 | 25년 02월 03일 (월) |
2. 삼양엔씨켐? 그것이 알고 싶다!
" 반도체용 정밀화학소재 전문기업 "
삼양엔씨켐은 반도체 제조에 필수적인 정밀 화학 소재를 개발하고 생산하는 전문 기업입니다. 주로 포토레지스트(PR)와 세정액의 원료를 생산하며, 이 원료들은 삼성전자와 SK하이닉스를 비롯한 글로벌 반도체 제조업체에 공급됩니다. 특히, 반도체의 노광 및 세정 공정에 사용되는 핵심 소재를 생산하는 만큼, 반도체 산업과의 밀접한 연관성이 있습니다.
2019년 일본의 반도체 수출 규제 이후, 국내 반도체 소부장(소재, 부품, 장비) 기업들의 국산화 역량이 강화되었으며, 삼양엔씨켐은 이 기회를 적극적으로 활용해 포토레지스트(PR) 소재의 국산화에 성공하였습니다. 이로 인해 회사의 매출은 급증하며, 국내외 반도체 시장에서의 입지를 더욱 공고히 했습니다.
현재 삼양엔씨켐은 글로벌 반도체 기업으로서 고객사를 확장하고 있으며, 향후 지속적인 성장이 기대됩니다. 특히 반도체 산업의 성장이 가속화되는 가운데, 반도체용 화학 소재 시장에서의 경쟁력을 바탕으로 안정적인 매출 성장과 시장 점유율 확대가 전망됩니다.
3. 재무상태! 믿고 투자할 수 있을까?
" 빠르게 성장중! 미래 성장에 주목! "
삼양엔씨켐은 반도체 제조에 필요한 화학 소재를 생산하는 기업으로, 최근 매출과 영업이익 모두 성장하고 있습니다. 특히, PR용 소재의 고급화 및 ArF, EUV 제품의 비중 확대를 통해 수익성을 높여가고 있습니다.
2024년 3분기 영업이익률은 9.86%로, 2022년 2.43%에서 크게 개선되었습니다. 안정적인 수익성 향상과 매출 증가가 이어지고 있어, 향후 더욱 긍정적인 성장이 기대되는 회사입니다.
재무 구조는 안정적이며, 상장 후 부채비율 개선과 이자 비용 절감을 목표로 차입금을 상환할 계획입니다.
4. 상양엔씨켐의 평가된 가격은?
" 평가가액 21,884원 "
삼양엔씨켐의 평가가치는 EV/EBITDA 배수를 기준으로 산정되었습니다. 비교 기업으로 미원상사, 레이크머티리얼즈, Toyo Gosei, Osaka Organic Chemical Industry를 참고하여, 해당 기업들의 EV/EBITDA 배수 평균은 15.3배로 산출되었습니다.
삼양엔씨켐의 2024년 3분기 누적 EBITDA는 161억2100만 원으로, 이를 기준으로 산정한 기업가치(Enterprise Value, EV)는 약 2463억4000만 원입니다. 이후 순부채 93억3000만 원을 차감한 후 시가총액을 2370억 입니다. 발행 주식 수는 10,830,140주이며, 이를 기준으로 산출된 주당 평가가액은 2만1884원입니다.
9-1. 유사기업
9-2. 주당 평가가액 산출 내역
주당 평가가액이란?
주당평가액은 기업의 총 가치를 전체 주식 수로 나눈 값으로, 한 주당 평균적인 가치를 나타냅니다. 이것은 한 주의 주식을 가치있게 평가하는 데 사용됩니다. 주당평가액이 높으면 주식의 가치가 높다고 볼 수 있습니다.
5. 공모 정보
" 확정공모가 18,000원 "
삼양엔씨켐은 평가가액 21,844원을 바탕으로 17.7%에서 26.9%의 할인율을 적용해 희망 공모가 범위를 1만6000원에서 1만8000원으로 설정했습니다.
수요예측 결과 대부분 투자자들이 상단인 1만8000원을 신청했으며, 공모가는 1만8000원으로 확정되었습니다. 이에 따라 공모금액은 약 198억 원, 시가총액은 약 1,949억 원입니다. 유통 가능 물량은 19.60%로 다소 작은 편으로, 상장일 주가에 긍정적인 영향을 미칠 가능성이 높습니다.
| 희망공모가격 | 16,000원 ~18,000원 |
| 확정 공모가 | 18,000원 |
| 공모금액 | 198억원 |
| 시가총액 | 1,949억원 |
| 유통가능물량 | 19.60% |
| 구주매출 | 0% |
| 환매청구권 | 없음 |
6. 기관들의 평가 및 수요예측 결과?
" 수요예측 흥행 "
삼양엔씨켐의 수요예측은 기관경쟁률 1,242.26대 1을 기록하며 2,242개의 기관이 참여하는 등 시장에서 높은 관심을 받았습니다. 기관들이 삼양엔씨켐의 성장 잠재력에 대해 긍정적인 평가를 내린 결과로 볼 수 있습니다.
반면, 의무보호확약 비율이 1.14%로 낮고, 확약 건수도 3건에 그쳐 상장 후 주가 변동성에 영향을 줄 수 있습니다. 특히 기관들의 매도 물량이 주가에 부담이 될 수 있어, 상장 초기 주가 흐름에 주의를 기울여야 할 것 같습니다.
| 구 분 | 내 용 |
| 기관경쟁률 | 1,242.26대1 |
| 참여기관 수 | 2,242건 |
| 의무보호확약 비율 | 1.14% |
| 의무보호확약 건수 | 3건 |
7. 균등청약 및 주관사
" 균등 청약? 얼마면 돼? "
주관사는 KB증권이며, 최소 청약 수량은 10주로, 청약 증거금은 공모금액의 50%인 9만원 필요합니다. 또한, 계좌가 없으신 분도 청약 당일에 계좌를 개설하여 참여하실 수 있습니다.
| 주관사 | KB증권 |
| 확정 공모가 | 18,000원 |
| 균등수량 | 10주 |
| 균등금액 | 90,000원 |
| 청약증거금율 | 50% |
| 수수료 | 1,500원 |
| 청약자격 (당일개설) |
청약가능 |
8. 삼양엔씨켐 청약한도
" 나의 청약한도는? 꼭 체크하세요! "
청약 한도는 증권사 등급에 따라 다르고, 우대 조건에 따라 최대 300%까지 가능합니다. 비례 청약의 경우 단순히 자금이 많다고 해서 되는 것이 아니니, 각 증권사의 우대 조건과 한도를 꼭 확인해 보시기 바랍니다.
3-1. 공모주식 수
| 공모주식수 | 1,100,000주 |
| 일반청약자 | 275,000주 (25%) |
| 전문투자자 | 605,000주 (55%) |
| 우리사주조합 | 220,000주(20%) |
3-2. 청약한도
| 주관사 | 청약한도 | 청약금액 (50%적용) |
| 일반 (100%) |
9,000주 | 81,000,000원 |
| 우대 (120%) |
10,500주 | 94,500,000원 |
| 우대 (150%) |
13,500주 | 121,500,000원 |
| 우대 (200%) |
18,000주 | 162,000,000원 |
| 우대 (250%) |
22,000주 | 198,000,000원 |
| 우대 (300%) |
27,000주 | 243,000,000원 |
9. 살까? 말까? 예상 투자 점수
" GOOD "
해당 공모주에 대한 투자 전망은 긍정적이며, 수익이 발생할 가능성이 높습니다. 다만, 상장일 빠른 대응을 기준을 고려하여 산출된 예상 수익률임을 감안하시기 바랍니다.
11-1. 투자점수평가
| 구 분 | 평가점수 |
| 기관경쟁률 | ● ● ● ● ○ |
| 공모가격 | ● ● |