" 온코크로스 공모주 청약 12월 09일 ~ 12월 10일 시작 "
오늘은 온코크로스에 대해 알아보겠습니다. 이번 IPO는 재도전인 만큼 그동안의 준비와 시장 반응이 중요한 포인트가 될 것 같습니다. 그럼 자세히 살펴보겠습니다!
1. 공모주 일정
" 12월 09일 월요일 시작 ~ 잘봐 "
온코크로스은 24년 12월 09일 ~ 10일 양일간 공모주 청약을 진행할 예정하며, 상장일은 12월 19일 목요일입니다.
| 종목명 | 온코크로스 (382150) |
| 수요예측일 | 24년 12월 03일 (화) |
| 공모청약일 | 24년 12월 09일 (월) 24년 12월 10일 (화) |
| 환불일 | 24년 12월 12일 (목) |
| 상장일 | 24년 12월 19일 (목) |
2. 온코크로스? 그것이 알고 싶다!
" 적응증 확장 AI기업 "
온코크로스는 신약 개발의 미래를 바꾸기 위해 AI 기술을 적극 활용하는 바이오테크 기업입니다. RAPTOR AI라는 독자적인 플랫폼을 통해 약물과 질병 데이터를 분석하여 어떤 약물이 어떤 병에 가장 효과적인지 빠르게 찾아내는 기술을 보유하고 있으며, 전통적인 신약 개발 방식보다 훨씬 더 빠르고 정밀하게 연구를 진행할 수 있도록 돕습니다.
특히 온코크로스는 암 연구에서 두각을 나타내고 있습니다. ONCO-RAPTOR AI는 항암제 개발을 지원하며, ONCOfind AI 암 진단을 돕는 서비스로도 주목받고 있습니다.
또한, 온코크로스는 대웅제약, JW중외제약과 같은 국내 주요 제약사들과 협력해 기술력을 입증하고 있으며, 해외 기업과의 파트너십도 활발히 진행하고 있습니다.
온코크로스는 글로벌 파트너들과 협력하며 꾸준히 성장하고 있습니다. 자체 개발한 AI 플랫폼을 통해 도출된 결과물들은 여러 제약사와의 공동연구 및 자체 파이프라인을 통해 검증을 거쳤습니다.
이러한 성과를 바탕으로 올해부터 공동연구개발과 약물평가서비스를 통해 본격적인 수익 창출을 시작했으며, 2027년에는 흑자 전환을 목표로 하고 있습니다.
3. 재무상태! 믿고 투자할 수 있을까?
" 빠르게 성장중! 미래 성장에 주목! "
온크로스는 AI 플랫폼을 활용한 약물 평가 및 공동 연구개발로 일부 매출이 발생하고 있지만, 아직 본격적인 사업 성과는 나타나지 않은 상태입니다. 최근 몇 년간 매출은 증가세를 보였지만, 여전히 지속적인 적자를 기록하고 있습니다.
2024년 9월 기준 누적 적자는 약 46억 원 수준으로, 연구개발 투자와 인건비 등으로 당기순손실이 이어지고 있습니다. 이번 공모 자금도 대부분 플랫폼 개발 및 연구개발 투자에 사용될 예정입니다.
온크로스가 정상적으로 수익을 창출하기 전까지는 재무 안정성에 부담이 있을 가능성이 큽니다.
4. 온코크로스의 평가된 가격은?
" PER 18.55배! 희망 공모가 12,300원 "
온크로스는 주당 평가가액을 산출할 때 드림씨아이에스와 씨엔알리서치의 평균 PER을 참고했습니다. 회사가 추정한 2027년과 2028년의 예상 순이익은 각각 98억 원과 233억 원으로, 이를 현재 가치로 환산하면 약 65억 원입니다.
이 금액을 발행 주식 수 12,666,957주로 나눠 계산한 주당 순이익(EPS)에 PER 18.55배를 곱해 약 14,502원의 주당 평가가액을 산출했습니다.
현실적인 공모가 책정을 위해 30.35%에서 15.18%의 할인율을 적용하였으며, 실적 추정치가 줄어들면서 공모가가 조정되어, 이번 정정신고서에 제시된 희망 공모가 밴드는 1만100원에서 1만2300원으로 낮아졌습니다.
9-1. 유사기업 산출 내역
9-2. 주당 평가가액 산출 내역
주당 평가가액이란?
주당평가액은 기업의 총 가치를 전체 주식 수로 나눈 값으로, 한 주당 평균적인 가치를 나타냅니다. 이것은 한 주의 주식을 가치있게 평가하는 데 사용됩니다. 주당평가액이 높으면 주식의 가치가 높다고 볼 수 있습니다.
5. 공모 정보
" 확정 공모가 7,300원 "
온코크로스의 최종 공모가는 희망가 상단인 12,300원 대비 41% 낮은 7,300원으로 확정되었습니다. 이는 시장 수요를 반영해 공모가를 현실적으로 조정한 결과로 해석되며, 이를 통해 약 104억 원의 자금을 조달했습니다.
상장 후 예상 시가총액은 약 866억 원으로, 유통 가능 물량은 약 226억 원 규모로 비교적 부담이 적은 편입니다. 이러한 점에서 가벼운 공모주로서의 장점이 있지만, 신중한 판단이 필요할 것으로 보입니다.
| 희망공모가격 | 10,100원 ~12,300원 |
| 확정 공모가 | 7,300원 |
| 공모금액 | 104억원 |
| 시가총액 | 866억원 |
| 유통가능물량 | 29.58% |
| 구주매출 | 0% |
| 환매청구권 | 없음 |
6. 기관들의 평가 및 수요예측 결과?
" 무난한 수요예측! "
온코크로스의 수요예측에서는 기관 투자자의 참여가 1,407건을 기록하며 경쟁률이 635:1로 나타났습니다. 무난한 수준의 평가라고 할 수 있습니다. 다만, 의무보호확약 비율이 1.55%에 그쳐 사실상 거의 없는 수준으로, 투자 안정성 측면에서는 다소 우려스러운 요소로 작용할 수 있습니다.
| 구 분 | 내 용 |
| 기관경쟁률 | 635.05:1 |
| 참여기관 수 | 1,407 |
| 의무보호확약 비율 | 1.55% |
| 의무보호확약 건수 | 15건 |
7. 균등청약 및 주관사
" 균등 청약? 얼마면 돼? "
주관사는 미래에셋증권이며, 최소 청약 수량은 20주로, 청약 증거금은 공모금액의 50%인 7만3천원이 필요합니다. 또한, 계좌가 없으신 분도 청약 당일에 계좌를 개설하여 참여하실 수 있습니다.
| 주관사 | 미래에셋증권 |
| 확정 공모가 | 7,300원 |
| 균등수량 | 20주 |
| 균등금액 | 73,000원 |
| 청약증거금율 | 50% |
| 수수료 | 2,000원 |
| 청약자격 (당일개설) |
청약가능 |
8. 온코크로스 청약한도
" 나의 청약한도는? 꼭 체크하세요! "
청약 한도는 증권사 등급에 따라 다르며, 우대 조건에 따라 최대 300%까지 가능합니다. 비례 청약을 계획하신 분들은 각 증권사의 조건을 꼭 확인하시고 준비하시면 좋겠습니다.
3-1. 공모주식 수
| 공모주식수 | 1,423,000주(100%) |
| 일반청약자 | 355,750주 (25%) |
| 전문투자자 | 1,423,000주 (75%) |
| 우리사주조합 | 0주(0%) |
3-2. 증권사 배정수량
| 증권사 | 배정수량 | 일반청약한도 |
| 미래에셋증권 | 355,750주 | 35,000주 |
3-3. 청약한도
| 주관사 | 청약한도 | 청약금액 (50%적용) |
| 일반 (100%) |
17,500주 | 63,875,000원 |
| 우대 (200%) |
35,000주 | 127,750,000원 |
9. 살까? 말까? 예상 투자 점수
" SO_SO "
해당 공모주에 대한 투자 전망은 수익과 손실 가능성이 열려 있는 상태 입니다. 다만, 상장일 빠른 대응을 기준을 고려하여 산출된 예상 수익률임을 감안하시기 바랍니다.
11-1. 투자점수평가
| 구 분 | 평가점수 |
| 기관경쟁률 | ● ● |