" 하스 공모주 청약 6월 24일 ~ 6월 25일 시작 "
치과에서 쓰는 의료기기와 소재를 만드는 업체인 하스가 기술특례 상장을 통해 6월 24일~25일 양일간 삼성증권에서 청약을 실시합니다.
하스 공모주 청약 일정 및 중요사항에 대해서 핵심내용만 간단하게 알아보겠습니다.
1. 일정 및 핵심 정보
하스는 2024년 6월 24일과 25일 양일간 공모주 청약을 진행할 예정이며, 주간사는 삼성증권입니다.
| 종목명 | 하스(450330) |
| 공모일 | 24년 6월 24일(월) 24년 6월 25일(화) |
| 환불일 | 24년 6월 27일(목) |
| 상장일 | 24년 7월 3일(수) |
| 수요예측 | 946.40대1 |
| 의무보호확약 | 6.36% |
| 확정 공모가 | 16,000원 |
| 공모금액 | 290억 |
| 구주매출 | 0% |
| 환매청구권 | 없음 |
2. 균등청약 증거금
주간사는 삼성증권으로 최소 20주를 구매해야 하며, 이를 위해 청약 증거금으로는 공모금액의 50%에 해당하는 16만원의 공모금액이 필요합니다. 청약 당일 온라인 계좌를 개설한 경우에는 청약이 가능합니다.
▶ 하스는 공모주 투자점수에 대한 자세한 정보는 아래쪽 11번째 항목을 확인해주세요. 해당 섹션에서 투자 평가와 관련된 중요한 정보를 공유드립니다.
| 주관사 | 삼성증권 |
| 확정 공모가 | 16,000원 |
| 균등수량 | 20주 |
| 균등금액 | 160,000원 (50%) |
| 수수료 | 2,000원 |
| 청약자격 당일계좌개설 |
가능 |
3. 최대청약한도 및 단위
증권사별 일반청약자 청약한도는 청약자격별로 상이하며, 비례 청약을 고려하는 투자자는 자신의 투자 목표와 적절한 청약 한도를 고려하여 청약 증거금을 준비해야합니다.
일반 청약한도는 11,000주로 88,000,000원(50%)까지 청약이 가능하며, 조건에 따라 최대 200%까지 청약이 가능합니다.
3-1. 증권사 청약한도
| 증권사 | 삼성증권 |
| 온라인 청약한도(50%) | 11,000주 |
| 일반 청약한도 (100%) | 22,000주 |
| 우대 청약한도 (200%) | 45,000주 |
4. 하스 회사소개
" 치과 소재 강자 하스! "
하스는 치과 소재 전문 기업으로, 2008년에 시작되었으며, 리튬 디실리케이트 결정화 유리와 지르코니아 소재를 주력 제품으로 삼고 있습니다.
치과 소재들은 치과 보철물에 사용되며, 국내에서 최초로 양산에 성공했했습니다. 또한, 다양한 치과 치료에 사용되는 제품들도 보유하고 있습니다.
제품 중 하나인 Amber Mill은 나노 기술을 활용하여 제작되었으며, 제품은 자연치아와 비슷한 심미성을 지니고 있습니다. 또한 새로운 제품인 Amber Mill Direct를 개발하여 치아의 색상과 투광성을 다르게 표현할 수 있게 되었습니다.
하스는 국내 뿐만 아니라 해외에서도 사업을 활발히 전개하고 있고, 해외 매출이 전체의 약 92%를 차지하고 있습니다.
5. 하스의 매출은?
하스는 최근 3년 동안 뛰어난 성과를 거두며 기술성장특례 적용 기업으로 주목받고 있습니다. 글로벌 리튬 디실리케이트 소재 시장에서 Ivoclar와 Dentsply Sirona와 경쟁하고 있습니다.
시장 점유율을 살펴보면, Ivoclar가 약 50% 이상으로 1위를 유지하고 있으며, Dentsply Sirona가 약 20%로 2위를 차지하고 있습니다. 하스는 이 기간 동안 점유율을 상승시켜 3위를 기록하고 있습니다.
향후에는 신제품 출시와 영업망 확대를 통해 시장점유율을 더욱 확대할 것으로 기대됩니다.
6. 공모방법 / 공모주식 수
하스는 신주 발행을 통해 총 1,810,000주의 주식을 공모할 예정이며, 일반 투자자들에게 공개하는 방식인 일반공모 방식으로 진행합니다.
| 공모주식수 | 1,810,000주 (모집 100%) | |
| 일반투자자 |
452,000주 | 25% |
| 전문투자자 | 1,357,500주 | 75% |
| 우리사주조합 | 0주 | 0% |
| 해외투자자 | 0주 | 0% |
구주매출이란?
구주매출은 기업이 상장 이전에 이미 존재하는 주주들이 보유한 주식을 의미합니다. 이 주식을 상장일에 판매하면 구주매출이 발생합니다. 만약 구주매출이 많아진다면 상장일에 시장에 과다한 주식이 공급되어 주식 가격이 하락할 수 있습니다. 이로 인해 투자자들의 투자심리가 위축되며, 결과적으로는 공모주의 특징인 단기적인 수익을 기대하기 어려운 투자 환경이 될 수 있습니다.
7. 공모가격 산정기준에 대한 주당 평가가액
유사기업으로는 텐티움, 덴티스, 바텍, 메타바이오메드를 기준으로 한 PER을 통해 평가한 결과, 적용된 PBR은 18.02배입니다. 이를 기반으로 한 주당 평가가액은 13,594원입니다.
7-1. 유사기업 PER
PER이란?
PER은 주식 시장에서 사용되는 지표로, 주식의 현재 가격을 기업의 주당 순이익으로 나눈 값입니다. 공모주의 경우 실적 부재와 적은 비교 대상으로 인해 한계를 가지고 있습니다. 개인적으로 대부분의 공모주에 대한 평가가액이 일반적으로 높다고 판단되며, 공모주는 상장일 높은 수익률을 보이지만 항상 주의가 필요합니다.
7-2. 주당 평가가액 산출 내역
주당 평가가액이란?
주당평가액은 기업의 총 가치를 전체 주식 수로 나눈 값으로, 한 주당 평균적인 가치를 나타냅니다. 이것은 한 주의 주식을 가치있게 평가하는 데 사용됩니다. 주당평가액이 높으면 주식의 가치가 높다고 볼 수 있습니다.
8. 수요예측 및 확정 공모가
2,140개의 기관이 대부분 희망 공모가 밴드 상단 초과 가격으로 신청했습니다. 이에 따라 기관 경쟁률은 946.40:1로 매우 좋은 결과입니다. 이 수요 예측에 따라 공모가는 희망 공모가 상단 12,000원 보다 무려 33% 높은 16,000으로 최종 결정되었습니다.
| 구 분 | 내 용 |
| 상대가치 주당 평가가액 | 13,594원 |
| 평가액 대비 할인율 | 33.79% ~ 11.72% |
| 공모희망가액 밴드 | 9,000원 ~ 12,000원 |
| 확정 공모가액 | 16,000원 |
9. 유통가능물량
상장 이후에는 기존 주주가 보유하던 주식과 신규로 발행되는 주식을 합산하여 총 2,582,567주로 32.96%가 유통 가능한 물량으로 나타납니다. 상장 후 즉시 매도가 가능한 주식의 비율로, 상장 이후 주가가 하락할 가능성이 있으니 투자자 여러분은 이 점을 유의하시기 바랍니다.
10. 의무보호확약
의무보유확약비율은 기관투자자가 공모주 청약을 통해 받은 주식을 일정 기간 동안 보유하기로 한 비율을 말합니다. 이 비율이 높을수록 기관투자자들이 해당 주식에 대해 장기적으로 긍정적인 전망을 가지고 있다고 볼 수 있습니다.
예를 들어, 기관투자자가 어떤 회사의 주식을 공모주 청약을 통해 100주를 받았고, 이 중 80주를 일정 기간 동안 판매하지 않겠다는 약속을 한다면, 이 회사의 의무보유확약비율은 80%가 됩니다. 이 비율이 높을수록 해당 회사의 주식에 대한 신뢰도가 높다고 볼 수 있습니다.
왜냐하면 기관투자자들이 그 주식이 오를 것으로 예상하고 오랜 기간을 보유하려는 의지를 보이기 때문입니다. 따라서 이 지표는 투자자들에게 회사의 장기적 성장 가능성을 파악하는 데 도움이 되는 중요한 지표입니다.
하스의 의무보호확약은 6.36으로 다소 낮은 수준입니다.
11. 살까? 말까? 예상 투자 점수
" GOOD "
해당 공모주에 대한 투자 전망은 매우 좋으며, 수익이 발생할 수 있을 것으로 예상됩니다. 다만, 상장일 빠른 매도 기준을 고려하여 산출된 예상 수익률임을 감안하시기 바랍니다.
11-1. 투자점수
| 구 분 | 평가점수 |
| 기관경쟁률 | ● ● ● ● ● |
| 공모가격 경쟁률 | ● ● ● ● ● |
| 의무보호확약 비율 | ● ○ ○ ○ ○ |
| 시가총액 | ● ○ ○ ○ ○ |
| 성장성 | ● ● ● ○ |